10月份于上周收官，A股市場經(jīng)歷了9月份回調后，10月逐漸企穩(wěn)，其中，滬指微漲0.20%，深證成指漲2.55%，創(chuàng)業(yè)板指與中小板指分別漲3.15%、3.40%。隨著股市震蕩回暖，超85%的混合型基金也在10月份斬獲正收益。
據(jù)同花順iFinD數(shù)據(jù)顯示，28個申萬一級行業(yè)中，汽車行業(yè)漲幅超10%，電器設備、家用電器、食品飲料等行業(yè)也漲幅明顯。作為今年股市最熱主題之一，新能源行業(yè)在10月份再次迎來一波上漲行情，助推相關主題基金業(yè)績增長。10月份漲幅超過10%的16只(各類份額分開計算，下同)混基中，新能源主題基金占據(jù)7只。
根據(jù)記者統(tǒng)計，10月份混合型基金漲幅榜前三甲中，工銀瑞信基金旗下產(chǎn)品占兩只。前三甲分別為紅土創(chuàng)新新興產(chǎn)業(yè)混合、工銀新能源汽車混合A、工銀新能源汽車混合C，這3只基金單月漲幅均超過12%，分別上漲12.85%、12.25%、12.21%。
工銀瑞信基金旗下這兩只基金均是新能源汽車主題產(chǎn)品，以工銀新能源汽車混合A為例，該基金成立于2018年11月14日，截至今年10月30日收盤，其累計單位凈值為2.2043元。天天基金網(wǎng)數(shù)據(jù)顯示，工銀新能源汽車混合A在2019年全年上漲36.66%，而今年以來，該基金的漲幅已超過60%，遠遠跑贏同期滬深300漲幅。
最新披露的基金三季報顯示，今年三季度工銀新能源汽車混合A的持股集中在新能源汽車及相關產(chǎn)業(yè)鏈，前十大重倉股分別為天賜材料、杉杉股份、寧德時代、恩捷股份、比亞迪、當升科技、億緯鋰能、天齊鋰業(yè)、璞泰來、拓普集團。除天齊鋰業(yè)、拓普集團以外，其余8只重倉股10月份均有不同程度漲幅，其中，比亞迪單月大漲37.48%，天賜材料漲幅超20%，杉杉股份、寧德時代漲幅超18%。
工銀新能源汽車混合A自成立以來一直由閆思倩、杜洋掌舵至今，兩人累計任職回報達120.43%。其在三季報中稱，3季度，國內(nèi)行業(yè)和海外行業(yè)基本走出疫情影響，進入行業(yè)旺季，尤其歐洲，大規(guī)模的經(jīng)濟刺激計劃都增加新能源汽車的補貼，銷量恢復明顯，3季度單季度實現(xiàn)了上半年的銷量，同比環(huán)比均持續(xù)高增長。國內(nèi)排產(chǎn)和銷量也繼續(xù)環(huán)比增長，Tesla銷量也不斷創(chuàng)新高，板塊總體跟隨創(chuàng)業(yè)板大幅反彈，行業(yè)龍頭和海外產(chǎn)業(yè)鏈個股，以及Tesla相關上漲更多。
“鑒于板塊整體樂觀的觀點，基金整體倉位較高，總體超額收益回升。對于具體環(huán)節(jié)配置，繼續(xù)看好行業(yè)龍頭，維持超配;看好Tesla產(chǎn)業(yè)鏈個股，同時看好受益于歐洲新能源汽車需求放量的全球產(chǎn)業(yè)鏈龍頭;以及上游處于價格底部的鈷礦與鋰礦。”由此看來，工銀新能源汽車混合A進入四季度后大概率仍維持對新能源行業(yè)的高倉位配置，因此抓住了本輪新能源行業(yè)的上漲行情，10月份業(yè)績增長較多。
從漲幅榜來看，申萬菱信新能源汽車主題靈活配置混合、東方新能源汽車主題混合、中海環(huán)保新能源混合、中銀證券新能源混合A、中銀證券新能源混合C等新能源主題基金也均排在10月份混合型基金漲幅榜前列，這些基金單月漲幅分別為11.13%、10.98%、10.41%、10.13%、10.09%。
此外，部分重倉食品飲料、生物醫(yī)藥等行業(yè)的基金也在10月份取得了不錯的收益率，比如建信鑫利，該基金單月漲幅為10.32%，而截至11月2日收盤，該基金今年來漲幅已超過70%，在同類3192只基金中排名第90位。
三季報顯示，建信鑫利的前十大重倉股分別為隆基股份、智飛生物、中國中免、瀘州老窖、寧德時代、酒鬼酒、當升科技、伊利股份、五糧液、德賽西威，重點配置了食品飲料、醫(yī)療服務、消費服務等行業(yè)。該基金所重倉的瀘州老窖、酒鬼酒、五糧液等白酒股10月份均為其貢獻了不錯的收益率，而寧德時代作為新能源中的龍頭企業(yè)，10月份漲幅也超過18%。
值得關注的是，剔除凈值異常基金后，10月份混合型基金跌幅榜前4名均出自泰信基金旗下產(chǎn)品，分別是泰信鑫選混合C、泰信鑫選混合A、泰信行業(yè)精選靈活配置混合A、泰信行業(yè)精選靈活配置混合C，其跌幅分別為10.36%、10.29%、8.58%、8.58%。
并且，上述4只基金的現(xiàn)任基金經(jīng)理都是董山青，資料顯示，董山青曾就職于中國銀行上海分行。其于2004年8月加入泰信基金管理有限公司，歷任交易員、研究員、研究總監(jiān)助理、基金經(jīng)理助理、基金經(jīng)理等職位，現(xiàn)同時擔任基金投資部總監(jiān)助理。
在董山青的管理下，泰信基金旗下這4只混基交叉持股現(xiàn)象明顯，從最新披露的三季報來看，這4只基金的前十大重倉股中有8只重合，均重倉持有光線傳媒、東方財富、萬達信息、航發(fā)動力、同花順、啟明星辰、華策影視、綠盟科技。董山青在三季報中稱，“我們對股市一直長期看好，尤其看好新興產(chǎn)業(yè)，如科技、傳媒、軍工等成長類板塊，因此長期維持對成長股的高倉位配置。”
上述4只基金的第一大重倉股均是光線傳媒，但該股在10月份跌幅高達27.01%。而東方財富、萬達信息已經(jīng)連續(xù)3個月(8月至10月)震蕩收跌，航發(fā)動力、同花順也已連續(xù)2個月(9月、10月)震蕩收跌。
受重倉股表現(xiàn)不佳拖累，泰信鑫選混合C、泰信鑫選混合A、泰信行業(yè)精選靈活配置混合A、泰信行業(yè)精選靈活配置混合C今年來的業(yè)績表現(xiàn)也相對落后，雖也實現(xiàn)了正收益，但卻大幅跑輸同類基金平均漲幅。天天基金網(wǎng)數(shù)據(jù)顯示，截至11月2日收盤，同類基金平均漲幅為30.76%，但這4只基金分別上漲8.06%、8.20%、12.99%、12.99%。
近期，A股汽車板塊熱度持續(xù)不斷，相關概念股都有比較大的漲幅。就新能源汽車行業(yè)的發(fā)展，多家機構發(fā)表了看法。銀河證券表示，頭部主機廠市占率將持續(xù)提升有望對估值形成有力支撐。建議關注有強周期車型以及長期技術車型儲備，未來幾年業(yè)績相對確定且目前估值水平較低的企業(yè)。
建信基金旗下基金經(jīng)理田元泉則表示，整體來看，新能源行業(yè)未來是一個天花板較高的成長性行業(yè)，無論上中下游都有著很大的投資機會。但在不同的發(fā)展階段中，投資機會確實有所不同。目前來看，其更看好中游領域的投資機會，如鋰電池集成材料。一方面，這一行業(yè)國內(nèi)具有顯著的產(chǎn)業(yè)集群優(yōu)勢，全球龍頭都在國內(nèi);另一方面，過去中游的利潤相對承壓，隨著整體需求增長，中游利潤率有望顯著提升，因此具有較好的投資機會。(記者 李榮 康博)
