鑫科材料（600255）2021年年度董事會經營評述內容如下：
一、經營情況討論與分析
2021年國內銅加工企業(yè)共同面臨生產成本翻倍上漲、資金壓力增大、拉閘限電、抗疫停產停工等多種不利因素。公司堅持“品質優(yōu)先、品牌致勝”，以完善管理體系，深化標準化作業(yè)，推動公司產品品牌建設，通過打造全新供應鏈管理體系，提高采購效率，降低采購成本；抓住國內國外“雙循環(huán)”帶來的市場機遇，攻堅克難，積極擴大替代進口產品，以高品質的汽車連接器裸帶及鍍錫帶、電子引線框架裸帶及鍍錫帶、電子通訊等分離器裸帶及鍍錫帶等產品滿足市場需求，取得了優(yōu)異的成績，企業(yè)產銷兩旺，核心產品均創(chuàng)歷史新高，助推業(yè)績大幅提升。二、報告期內公司所處行業(yè)情況先進銅基材料研發(fā)和制造是國民經濟的重要基礎性行業(yè)，行業(yè)的增速與國民經濟的增速保持同步。銅基材料具備優(yōu)異的導電性能、加工性能和循環(huán)利用等特性，在眾多領域具有不可替代性，隨著新能源汽車、智能制造等新興行業(yè)的興起，銅基材料的發(fā)展迎來了更廣闊的需求增長空間。2021年是我國銅板帶加工行業(yè)高速發(fā)展的一年，全年行業(yè)運行總體平穩(wěn)向上，特別是5G基站、電子通信設備及終端組件、汽車及消費電子等行業(yè)的發(fā)展，帶動了我國電子電氣市場對高精連接器用銅合金帶材的需求大幅增長，錫磷青銅、高精黃銅、銅鎳硅等高精連接器用銅合金裸材及其鍍錫材已成為市場主要應用產品。根據統(tǒng)計，2021年我國高精帶材產量達到73.85萬噸，較上年增長14.62%。三、報告期內公司從事的業(yè)務情況公司專注高性能、高精密度銅合金板帶產品的研發(fā)、生產和銷售。主導產品有高精密度黃銅、高銅、青銅和白銅裸帶以及其回流鍍錫、熱浸鍍錫帶材等；產品替代進口，廣泛應用于集成電路、消費電子、新能源汽車、LED、光伏電力、新一代信息技術及5G、智能終端等行業(yè)領域，其中汽車連接器、消費電子連接器成為公司產品主要銷售方向。公司將持續(xù)加強技術研發(fā)，進行產業(yè)升級，提升公司的綜合實力和核心競爭力，逐步成為金屬材料生產制造領域的頭部企業(yè)，進一步邁向公司愿景目標：成為有突出社會價值的世界一流金屬材料供應商。四、報告期內核心競爭力分析（一）技術優(yōu)勢截至報告期末，公司共擁有47項專利，其中發(fā)明專利15項，實用新型32項，擁有核心自主知識產權，并且具備將科技成果轉化至生產經營的能力。公司擁有世界先進的大尺寸錠坯加工生產成套技術，在半連續(xù)或水平連鑄鑄造生產黃銅、鐵青銅、磷青銅、鋅白銅等高性能銅合金的研究上有多年的理論研究基礎及生產經驗，在銅合金成分均勻性、組織控制、強韌化機理、熱處理及殘余應力控制等基礎研究及產品應用方面成果豐碩，其中新型鍍錫銅帶材控形控性關鍵技術，能制備出高性能鍍錫銅帶材，可廣泛應用于汽車、電子等眾多領域，實現我國在該領域卡脖子材料的國產化和自主開發(fā)。公司共主持和參與制定國家標準19項，行業(yè)標準13項，其中《銅及銅合金鍍錫帶材》、《屏蔽用鋅白銅帶箔材》、《彈性元件和接插件用銅合金帶箔材》、《繼電器用銅及銅合金帶》等6項標準填補國內空白，標準內容涵蓋了有色金屬銅加工產品標準、試驗標準、方法標準、綠色評價等，標準頒布實施后，規(guī)范了有色金屬銅加工行業(yè)生產，推動了行業(yè)技術進步。（二）裝備及產品優(yōu)勢公司有近四十年的銅合金板帶材的生產經驗，核心設備國際采購，產線設備配置，工藝流程管控合理、先進，能夠生產出品質符合國際一流連接器生產廠家的質量要求的產品。同時，也是全球5家之一，國內唯一同時擁有回流鍍錫及熱浸鍍錫的材料供應商，回流鍍錫技術完全達到日本同行先進水平；熱浸鍍核心技術雖一直被歐美企業(yè)所掌握，但通過6年的摸索和技術積累，主要技術難點已得到解決。通過近幾年的技術積累，產品優(yōu)勢明顯：一是公司青銅已是國內領先品牌；二是鑫科在鍍錫領域已被全球客戶認可，擁有年產10,000噸鍍錫材的生產能力。經中國有色金屬加工工業(yè)協會認證，公司“鍍錫帶材”產品市場占有率全球前十，國內第一，該項目已通過2021年度安徽省科技成果鑒定，目前正在申報2022年度國家制造業(yè)單項冠軍。（三）在國內率先進入高端市場，并得到市場認可，建立了先發(fā)優(yōu)勢高端市場正常情況下從投產、試樣到批量供貨有近5年的認證周期。公司在國內銅加工企業(yè)中于2011年開始率先進入高端市場，先發(fā)優(yōu)勢明顯。公司的高端產品已成功進入TE、Amphenol、Molex、APTIV等全球知名連接器企業(yè)，并與之建立了戰(zhàn)略合作關系，在銅基材料未來發(fā)展方面展開深度合作，引領行業(yè)發(fā)展。深度累積之下，品牌效益明顯，市場更進一步，目前得到博世、聯電、大陸電子等汽車一級供應商認可和推廣，市場份額不斷增加。二、報告期內主要經營情況報告期內，公司實現營業(yè)收入324,729.22萬元，較去年同期增加45.10%；實現歸屬于母公司所有者的凈利潤5,885.66萬元。截至2021年末，公司總資產336,532.40萬元，同比增加7.37%；歸屬于母公司股東凈資產125,918.50萬元，同比增加6.72%。三、公司未來發(fā)展的討論與分析(一)行業(yè)格局和趨勢銅及銅合金作為核心導體材料，廣泛用于新能源汽車、電子信息產業(yè)超大規(guī)模集成電路引線框架，高速軌道交通、5G通訊、電池材料、充電樁彈性材料，電氣工程用開關觸橋和各種導線等。隨著高新技術產業(yè)的飛速進步，銅及銅合金朝著超高性能、高純度、高迭代方向發(fā)展，對相關產品的集成化、功能化、微型化、可靠性等提出了更高要求。作為國內第一批進軍高端汽車連接器的企業(yè)，經過近幾年的努力，公司目前已經成為國內主要的高品質青銅帶及鍍錫帶生產企業(yè)，長期積累已經結成累累碩果。未來公司針對我國新能源汽車、新一代移動通信、電工電子、軌道交通、航空航天等新興產業(yè)和重大工程領域對銅及銅合金材料的重大需求，在銅及銅合金材料產業(yè)的產品性能提升、綠色制造、產業(yè)升級、集成創(chuàng)新、數字化等方面進行重點研發(fā)，促進銅及銅合金材料在國民經濟關鍵領域的示范和推廣應用，進一步提升高端銅合金產品的性能穩(wěn)定性和產量。同時，將在原有基礎上重點開發(fā)新一代高強高導銅合金材料，持續(xù)維護公司產品高端市場占有率，提高公司產品的盈利能力。預期經過5-10年的努力，構建完整的先進銅合金材料綠色、高性能化制造產業(yè)體系，整體技術水平邁入國際先進行列。(二)公司發(fā)展戰(zhàn)略1、聚焦主業(yè)，提升產能，實現高端銅加工板帶材市場的穩(wěn)步擴張2018年以來，公司在做大做強優(yōu)勢產業(yè)，以高端銅加工為核心，不斷淘汰落后產能，引入戰(zhàn)略合作者提升盈利能力的道路上穩(wěn)步前行。徹底剝離了給公司帶來巨額虧損的影視文化板塊，淘汰了增收不增利的銅桿產線，關停了相對落后的普帶產線，并通過和廣西、銅陵、江西等地方政府投資平臺實施戰(zhàn)略合作為公司在高端銅板帶材市場的發(fā)展提供新動力。公司目前擁有蕪湖、無錫兩大生產基地，具備年產5萬噸精密電子銅帶生產能力。在建廣西鑫科2萬噸高端電子銅帶項目，銅陵鑫科1萬噸鍍錫帶項目，即將開建江西鑫科1.8萬噸高端電子銅帶項目。將形成蕪湖、無錫、廣西、銅陵、江西五大生產基地。2、密切關注下游行業(yè)發(fā)展情況，把握汽車、消費電子、5G、半導體等領域的發(fā)展節(jié)奏持續(xù)調整公司產品結構近年來，汽車電動化和智能化帶動了高壓連接器和高速連接器需求擴張，新能源汽車相比傳統(tǒng)燃油車對連接器的需求顯著增加，5G應用的提速則驅動了通信連接器和屏蔽材料需求。同時，隨著高新技術產業(yè)的飛速進步，銅及銅合金朝著超高性能、高純度、高迭代方向發(fā)展，對相關產品的集成化、功能化、微型化、可靠性等提出了更高要求。面對行業(yè)和產品需求的不斷變化，公司將在立足銅加工高端市場的基本前提下結合產能擴張對產品結構不斷深化調整。3、推動產品研發(fā)和客戶需求相結合，不斷推進產品更新迭代公司在鞏固高端銅板帶材、鍍錫材細分市場占有率，形成有效的規(guī)模、品質優(yōu)勢的同時，與下游企業(yè)特別是以泰科為代表的國際高端客戶群體建立了以應用為導向的共同研究關系，后續(xù)我們將密切跟蹤新技術發(fā)展趨勢，為客戶提供銅合金材料應用及精密制造加工方法的系統(tǒng)解決方案，與客戶實現戰(zhàn)略協同和創(chuàng)新集成，實現共同成長。此外，公司還將積極研發(fā)和推廣新型銅合金材料，向國際一流品質高強高導、環(huán)保節(jié)能等銅基材料方向發(fā)展，形成在銅基材料領域生產一代產品、儲備一代產品、研發(fā)一代產品，不斷推進產品更新迭代的態(tài)勢。公司專注于銅基材料領域的創(chuàng)新與進步，不斷滿足社會持續(xù)發(fā)展的需求，不斷創(chuàng)造更好的經濟效益和社會效益，推動企業(yè)技術創(chuàng)新能力和人才隊伍建設持續(xù)進步。4、積極應對內外部變化，不斷拓展有利于公司未來發(fā)展的新模式銅加工行業(yè)屬于資金密集型行業(yè)，受公司2018、2019持續(xù)巨額虧損和控股股東高比例質押的影響，公司融資難、財務成本居高不下的問題在過去的幾年內一直制約著公司的發(fā)展。以2019年公司和廣西扶綏地方投資平臺合作為開端，公司陸續(xù)在2021和2022年度和銅陵、江西地方投資平臺開展合作，一方面獲取地方政府的政策和資金扶持，另一方面不斷完善公司在華東和華南地區(qū)的戰(zhàn)略布局。未來，公司將面臨的內外部環(huán)境仍然復雜，機遇和挑戰(zhàn)并存，公司仍將秉持“成為有突出社會價值的世界一流金屬材料供應商”的愿景，以“誠信、共贏、專注、創(chuàng)新”的核心價值觀，向著公司既定目標前進。(三)經營計劃1、推廣信息化應用，提升公司管理效率2022年，將延續(xù)、鞏固前期的建設成果，保質保量推進信息化建設和應用，達到優(yōu)化規(guī)范管理及業(yè)務流程、進一步提高工作效率、加強公司整體管控力度的效果。2、完善營銷體系，擴大海外市場借助現有銷售平臺，進一步擴大海外市場份額，重點是日本的車載市場、印度的消費電子市場，繼續(xù)拓展國外支援項目增量，重點是德國、法國的電動工具市場。3、深化品牌建設和成本管控，加強競爭優(yōu)勢2022年，在關注能源緊張、原輔材料大幅上漲的背景下，對內降低加工成本抓能源控制、品質提升和存貨控制，對外抓核心產品市場保障、聚焦客戶需求。4、推動項目高標準建設（1）鑫古河：加快鑫古河完成項目搬遷，產品重新接軌市場。（2）廣西鑫科：快速達產達標。（3）銅陵鑫科：分兩期推進項目，建設年產1萬噸鍍錫線。（4）江西鑫科：啟動江西項目，建設年產1.8萬噸電子精密銅帶。5、加快產品研發(fā)，豐富產品結構，提升競爭力對新材料進行研發(fā)，為來來做好儲備；對現有產品實施升級，提升競爭力。(四)可能面對的風險1、宏觀經濟政策變化及經濟增長放緩的風險公司金屬基礎材料制造與銷售業(yè)務，與宏觀經濟運行情況密切相關，固定資產投資規(guī)模、汽車、房地產市場消費等因素對公司發(fā)展有一定的影響。應對措施：提高企業(yè)內生力，擴大市場占有率和競爭力，始終保持企業(yè)良性運行和領先優(yōu)勢，每一次經濟增長放緩，對于企業(yè)既是風險、更是機遇。2、大宗商品價格波動風險公司銅加工業(yè)務中涉及銅、鋅、錫、鎳等有色金屬商品，而受到國、內外宏觀經濟環(huán)境變化等因素影響，涉及商品價格存在大幅波動可能，因此公司生產周轉用料、在制品等存貨存在跌價風險。應對措施：提高期貨、現貨結合操作水平，嚴格做好套期保值工作；重視防范經營風險，提高業(yè)務管理水平，避免市場風險；做好存貨結構優(yōu)化和規(guī)?？刂乒ぷ鳌?/p>3、匯率波動的風險人民幣匯率波動對公司的影響主要體現在出口產品外幣結算和進口原材料的采購成本上，匯率的波動會導致兩者相應的波動。應對措施：公司將密切關注國際金融市場動態(tài)和外匯市場走勢，通過樹立風險規(guī)避意識，完善風險識別和應對機制，建立風險決策和操作流程，有效控制匯率波動風險。4、市場競爭風險經濟全球化發(fā)展加劇了銅加工行業(yè)的市場競爭，對公司全球資源整合和開拓管理能力提出了更高的要求。我國銅加工行業(yè)基本屬于充分競爭行業(yè)，行業(yè)集中度低，同質化程度較高，導致行業(yè)普通產品產能過剩、競爭日趨激烈。隨著行業(yè)集中度提高，企業(yè)間兼并重組的發(fā)生，行業(yè)呈現洗牌趨勢，競爭將更加激烈。應對措施：公司實施以客戶、服務為導向的價值營銷策略，不斷提升產品質量和附加值，深入細化地開拓市場，保證售后服務的質量和市場的穩(wěn)定有序。多年來與國內下游客戶保持著長期穩(wěn)定的供銷關系，有著大批穩(wěn)定的客戶群，有力的保證公司穩(wěn)定、有序地開展生產經營活動。關鍵詞： 鑫科材料
